La cuarta edición de la Cumbre Finanzas en Común se llevó a cabo del 4 al 6 de septiembre en Cartagena de las Indias, Colombia

Desde 2020, Finanzas en Común (FiCS) se ha convertido en el movimiento global de todos los Bancos Públicos de Desarrollo (BPD) y sus partes interesadas.

La cuarta edición de la Cumbre Finanzas en Común se llevó a cabo del 4 al 6 de septiembre en Cartagena de las Indias, Colombia, por primera vez en América Latina y el Caribe. Todos los participantes agradecieron calurosamente a las autoridades colombianas por acoger este evento, honrado con la presencia de SE el Presidente Gustavo Petro. Coorganizada por el BID, ALIDE, Bancóldex, CAF, CDB aportando la experiencia específica de su región, junto con el BEI, AECID, CDP, AFD, FIDA e IDFC, la Cumbre, bajo el tema general “Construyendo nuevas alianzas para el futuro de la banca de desarrollo”, centró sus discusiones en torno a cuatro temas clave: clima y biodiversidad; infraestructura sostenible; Pymes e inclusión financiera; y equipar a los bancos públicos de desarrollo para que los apoyen como facilitadores de los ODS.

FiCS se ha establecido ahora como el movimiento global para todos los bancos públicos de desarrollo y reúne a 1.500 delegados de todo el mundo. La coalición FiCS gestiona 23 billones de dólares en activos y alrededor de 2,5 billones de dólares en inversiones anuales, más del 10% del total de los flujos de inversión. Al fomentar un diálogo entre todos los BPD y sus partes interesadas (organizaciones internacionales, bancos centrales, reguladores, emisores de normas, bancos privados, aseguradoras, sector privado, academia, filántropos, autoridades locales, las Naciones Unidas y la sociedad civil), el FiCS contribuye al surgimiento de un marco global para la inversión sostenible.

Los participantes compartieron un sentido común de urgencia y estaban dispuestos a hacer más para proteger a las poblaciones más vulnerables y preservar los bienes comunes globales. Los miembros reafirmaron el compromiso de compartir y aplicar mejores prácticas y normas y estándares internacionalmente aceptados en materia ambiental, social y de gobernanza (ESG) en sus políticas y gestionar activamente la sostenibilidad de la deuda.

La Cumbre reconoció las contribuciones de los BPD en foros internacionales recientes:Cumbre para un Nuevo Pacto de Financiamiento Global en París, donde tuvo lugar un evento especial del FiCS; Cumbre UE-ALC en Bruselas, como lo recordaron la AECID y la Comisión Europea durante el FiCS; Cumbre Amazónica en Belem; Cumbre BRICS en Johannesburgo. Los participantes acogieron con agrado la Cumbre Africana sobre el Clima, organizada en Nairobi por el Presidente Ruto, en paralelo a la FiCS. Además, contribuirán en apoyo de la próxima Cumbre de Líderes del G20 en Delhi, la Cumbre de las Naciones Unidas sobre los ODS en Nueva York, las Reuniones Anuales del FMI y el Banco Mundial en Marrakech y la COP 28 en Dubai, mostrando las contribuciones y soluciones de los BPD para hacer que las finanzas sean más inclusivas y sostenible.

El programa de trabajo de Cartagena: principales conclusiones y entregables del FiCS 2023

FiCS 2023 fue una cumbre de trabajo entre profesionales, que compartieron innovaciones y soluciones para transformar sus instituciones y lograr una arquitectura financiera más inclusiva. En la Cumbre FiCS de 2024 se presentará un informe de progreso sobre las siguientes conclusiones.

Alinear las finanzas con los ODS, el Acuerdo de París y el Marco Mundial de Biodiversidad

Los participantes compartieron sus compromisos y metodologías para alinear operaciones, estrategias e instituciones con los ODSy reconocieron el riesgo de fragmentación asociado a la multiplicación de marcos y taxonomías específicas sobre finanzas sostenibles. Los esfuerzos deben alinearse con las prioridades de los países y los contextos locales. El IDFC, entre otros, propuso un documento de posición para establecer directrices comunes para implementar la alineación de la Agenda 2030 por parte de los BPD y la comunidad financiera en general. FiCS decidió establecer un grupo de trabajo para definir e incorporar mejor los principios de inversión en desarrollo sostenible.

Más concretamente, sobre Clima y Biodiversidad

Se reconoció que es fundamental movilizar capital público para ampliar los préstamos verdes de maneras que también sean socialmente justas.Los miembros del IDFC informaron un récord de 288 mil millones de dólares en compromisos totales de financiación verde en 2022, un aumento del 29 % con respecto a 2021, de los cuales 32 mil millones de dólares se asignaron para financiación de adaptación, un aumento del 52 % con respecto a 2021 y más de 18 mil millones de dólares para proyectos de biodiversidad. En conjunto, los compromisos de financiación verde de los miembros del IDFC superaron los 1,5 billones de dólares desde el Acuerdo de París en 2015.

Las soluciones basadas en la naturaleza (SbN) fueron reconocidas como componentes clave para reducir la vulnerabilidad al cambio climático y mejorar la inclusión social, entre otros beneficios colaterales. La Coalición Verde de bancos de desarrollo de los países que comparten la región amazónica presentó su hoja de ruta para el plan de acción y la gobernanza de la coalición. Un Llamado a la acción sobre finanzas azules sostenibles estableció una nueva coalición de bancos dispuestos a trabajar juntos en una Hoja de Ruta de Finanzas Azules para contribuir a la Conferencia de las Naciones Unidas sobre los Océanos de 2025. Alienta a los BPD a aumentar su coordinación y contribuciones a una economía azul ambiciosa, para promover la biodiversidad y fomentar la protección, restauración y uso sostenible de los recursos marinos.

Se presentaron y discutieron una serie de nuevas soluciones innovadoras para ser replicadas,incluida la Iniciativa Global de Bonos Verdes (GGBI) liderada por la Comisión Europea en el contexto de una iniciativa del Equipo Europa para estructurar los mercados de bonos verdes en economías emergentes y en desarrollo y la Iniciativa Verde del BID . “Bond Transparency Platform”, con una declaración conjunta para promover la adopción por parte de otros países fuera de la región de ALC. Junto con las conclusiones de la Revisión Global de Expertos sobre Deuda, Naturaleza y Clima liderada por Colombia, Kenia y Francia, esto podría conducir a un mayor compromiso por parte de la COP 28. Los participantes también apoyaron la candidatura del Banco de Desarrollo del Caribe (BDC) para albergar la secretaría de la COP 28. Red de Santiago de Pérdidas y Daños.

Sobre infraestructura sostenible

Se reafirmó la urgente necesidad de generar más proyectos de calidad, aprovechando socios críticos, como la Fundación Infraestructura Sostenible (SIF) o la plataforma multilateral SOURCE.Se reconoció plenamente el trabajo que los BPD, y especialmente los bancos locales, pueden realizar al generar proyectos sobre el terreno, aprovechando su conocimiento de los mercados locales. Dada la capilaridad existente de los bancos de desarrollo subnacionales, y el potencial para reducir las brechas de financiamiento y aumentar la integración económica y social de los territorios, la Coalición FiCS sobre ciudades y regiones resilientes propondrá una agenda de trabajo reforzada con los bancos de desarrollo subnacionales basada en las estrategias diseñadas por el dos Alianzas de SDB en África y América Latina y el Caribe. Esto incluye consolidar el ecosistema de actores, asistencia técnica y canales de financiación para garantizar el establecimiento de una arquitectura sistémica de financiación de la urbanización. Los participantes también insistieron en la necesidad de invertir más en instalaciones de preparación de proyectos.

Los participantes compartieron sus experiencias sobre la movilización de financiación privada, a través definanciación combinada y actividades de eliminación de riesgos. Estos incluyen bonos verdes, préstamos vinculados a la sostenibilidad, garantías y fondos de inversión, cuyo objetivo es proporcionar un perfil riesgo-rentabilidad más atractivo para los inversores privados, así como abordar los cuellos de botella y las barreras regulatorias que han estado impidiendo hasta ahora movilizar plenamente a los sectores público y privado. recursos para financiar proyectos de infraestructura totalmente nuevos. Gracias al trabajo liderado por el D20 Long-TermInvestors Club (D20-LTIC) y otros socios, FiCS llama a promover soluciones financieras innovadoras y abordar la “Infra Gap”entre el apetito de los inversores privados por la infraestructura y la cartera existente de proyectos financiables. También se subrayó la importancia crucial de contar con datos de calidad para evaluar mejor los riesgos y movilizar capital privado, gracias a iniciativas como los GEM.

Sobre las PYMES y la igualdad de género

Los participantes reconocieron la importancia de mejorar la productividad de las PYME para impulsar el crecimiento económico y el empleo. El Grupo de Montreal celebró su Cumbre Anual junto con FiCS, subrayando su compromiso con la sostenibilidad. Sus miembros mostraron muchos productos y soluciones innovadores para acelerar la sostenibilidad integrada en el crecimiento de las operaciones de las PYME. La Coalición de Género FiCS presentó un estudio que abarca más de 50 BPD en todo el mundo para revisar las mejores prácticas sobre financiamiento de género y apoyo al emprendimiento de mujeres. El primer Mapeo de Finanzas de Género del IDFC, para 2021, informó que los miembros voluntarios comprometieron cerca de 10 mil millones de euros para alcanzar el ODS 5 sobre Igualdad de Género.

Seguir aumentando la cooperación entre todos los BPD mediante el despliegue de herramientas innovadoras

Los miembros de FiCS acordaron establecer un Laboratorio de Innovación Financiera, para fortalecer la cooperación entre sus miembros y equiparlos mejor. Este laboratorio incubaría prioritariamente las siguientes innovaciones: la generalización de cláusulas de deuda contingente vinculadas a desastres, de líneas de crédito y financiación contingente paramétricas y de soluciones innovadoras de transferencia de riesgos para comunidades vulnerables. Dado que el riesgo cambiario es una barrera importante para escalar los flujos de capital transfronterizos desde los países desarrollados hacia los países de ingresos bajos y medios, los miembros del FiCS acogieron con agrado un nuevo estudio de TCX y FiCS sobre este tema y también pidieron el desarrollo de respuestas sistémicas nuevas e innovadoras. en este tema. BID, IDFC y filántropo expresaron interés en acompañar este Laboratorio de Innovación.

Los participantes también coincidieron en que es necesario crear una capacidad sustancial en el sistema del AP para enfrentar los desafíos planteados por el cambio climático y cumplir las metas de los ODS. La asistencia técnica puede convertirse en una herramienta de transformación para asegurar el impacto de soluciones financieras innovadoras y adoptar estándares internacionales. A través del FiCS, los BPD pueden plantear sus necesidades clave de asistencia técnica a la comunidad internacional a través de mecanismos como el proporcionado por la implementación del Plan de Acción de Asistencia Técnica para Finanzas Sostenibles del G20, que será albergado y convocado por el PNUD. Sobre la base del Fondo para el Clima y la Biodiversidad del IDFC, los participantes previeron un programa dedicado que proporcione asistencia técnica contextualizada y personalizada que responda a las necesidades efectivas de los BPD, especialmente en África.

Los BPD también expresaron su voluntad de aprovechar el poder de las industrias deportivas y culturales para los ODS, reconocidas como una fuente de numerosos tipos de empleos, de ingresos a diversas escalas y como una palanca social para conectar, transformar e involucrar activamente a las personas. La Coalición para el Desarrollo Sostenible a través del Deporte lanzó una hoja de ruta para apoyar a los Bancos Públicos de Desarrollo, con el objetivo de aprovechar el deporte como herramienta innovadora, aprovechando el efecto catalizador de los Juegos Olímpicos y Paralímpicos, los principales eventos deportivos internacionales, así como el potencial de movimiento deportivo de base. En esta perspectiva, los miembros de la FiCs acogieron con satisfacción la iniciativa propuesta por Francia de organizar una Cumbre sobre “El deporte para el desarrollo sostenible” que se convocará en 2024.

Movilizar y unir fuerzas con todas las demás partes interesadas dispuestas

El Programa Conocimiento FiCS conecta desde 2020 la iniciativa con thinktanks, investigadores y academia. Su grupo asesor garantiza la coherencia de las políticas y proporciona experiencia a los profesionales. Presentó una base de datos actualizaday un Memo de recomendaciones de políticas para tomadores de decisiones, basado en una bibliografía de 140 artículos o informes académicos elaborados desde 2020. Entre otros, el Memo evalúa que la arquitectura global de financiación del desarrollo no está fomentando suficiente emprendimiento público, y señala la necesidad de insuficientes informes actuales sobre la magnitud de las inversiones financieras, desde un punto de vista científico, para evaluar su impacto en los ODS. También exige más investigación para examinar las condiciones bajo las cuales la lógica impulsada por las ganancias, la evaluación de riesgos y la asignación de fondos del sector privado pueden contribuir significativamente a la sostenibilidad sin embarcarse en un riesgo moral. Los BPD acogieron con agrado este programa de investigación y pidieron una mayor disponibilidad de datos y un diálogo con los economistas jefes de sus instituciones.

También estuvieron presentes en Cartagena representantes de las finanzas privadas, en particular la Unión de Berna y GFANZ.
Los participantes coincidieron en que los BPD pueden desempeñar un papel importante al abordar el desajuste entre la tolerancia al riesgo de las instituciones financieras privadas y los perfiles riesgo-retorno de las oportunidades de inversión en los mercados emergentes y los países en desarrollo para liberar el financiamiento privado en la escala requerida. Reconocieron la importancia de converger hacia metodologías y taxonomías comunes, trabajando junto con agencias de calificación y emisores de estándares para integrar factores ESG en sus metodologías. El apoyo a los sistemas financieros nacionales y a los mercados de capital en los mercados en desarrollo también puede aumentar la asignación regional de financiación climática. En última instancia, esto contribuye a cumplir el llamado hecho a FiCS y otras redes de instituciones financieras para estructurar un marco común para la alineación hacia los ODS con un enfoque proactivo.

Los BPD y las organizaciones filantrópicas mostraron sus sinergias, basándose en un Libro Blanco. Los participantes alentaron a los BPD a desarrollar una cartera de proyectos potenciales para iniciativas conjuntas para trabajar con organizaciones filantrópicas e invitar a más actores del sector privado y organizaciones filantrópicas a participar en mecanismos de financiación combinada. Se llamó a las organizaciones filantrópicas a garantizar que los mecanismos de financiación combinada tengan en cuenta el contexto local y la perspectiva de la sociedad civil, y a aprovechar sus ventajas comparativas para iniciar colaboraciones exitosas con los BPD.

Se reconoció la Declaración de las Organizaciones de la Sociedad Civil, emanada de organizaciones de la sociedad civil, comunidades y defensores de derechos humanos que llaman a pasar de la ambición a la acción. Proporciona recomendaciones sobre derechos humanos, financiación del desarrollo, clima, biodiversidad y sostenibilidad, así como ideas para fortalecer las relaciones entre los BPD y las OSC. Para la próxima Cumbre de Finanzas en Común (2024), el mecanismo de coordinación actual entre el FiCS y las organizaciones de la sociedad civil debería proporcionar un plan de trabajo conjunto.

Contribución de los miembros del FiCS a la reforma de la arquitectura financiera internacional

Más allá de este programa de Trabajo de Cartagena y para contribuir a una arquitectura financiera global renovada, los miembros del FiCS llamaron a sus autoridades nacionales y a sus respectivos distritos electorales a activar e implementar las siguientes acciones:

• Fortalecer los mandatos de los BPD para alinear sistemáticamente sus operaciones con los ODS a través de políticas de incentivos y marcos regulatorios;
• Impulsar y aprobar metodologías comunes para el alineamiento institucional con los ODS, así como la caracterización de inversiones compatibles con los ODS. FiCS coordinará el grupo de trabajo/grupo de trabajo para brindar recomendaciones;
• Extender las recomendaciones del informe del Marco de Adecuación de Capital del G20 a todos los BPD, para movilizar la base de capital de los BPD que están subapalancados;
• Asignar más recursos concesionarios a un costo asequible y facilitar la acreditación cruzada a fondos multilaterales clave (como el FVC, el FMAM, la AME, el FIF, etc.), si se cumplen las normas y procedimientos adecuados;
• Mejorar los mecanismos de seguimiento y evaluación y mejorar las capacidades de ejecución e implementación para evaluar las contribuciones de los BPD a los ODS y evaluar la eficacia y el impacto de los programas de desarrollo. El Grupo de Investigación Global coordinará un estudio sobre las herramientas y mejores prácticas disponibles;
• Garantizar que los BPD puedan acceder a asistencia para la sostenibilidad, incluso participando en el TAAP del G20, y medir mejor los resultados/impactos;
• De cara a la cumbre de 2024, apoyar la armonización de los estándares de cofinanciamiento y la adopción de mejores prácticas globales que se adapten a los contextos locales, entre los BPD y sus partes interesadas para aumentar la eficiencia y la escala de la colaboración.