Inversión responsable para la jubilación

La gran mayoría de los 35 billones de dólares en activos de jubilación estadounidenses se invierten sin tener en cuenta los riesgos financieros que plantea el cambio climático. Desde el riesgo de inundaciones e incendios en el mercado inmobiliario hasta el riesgo de transición en el sector energético, los ahorros de los participantes en la jubilación deben minimizar las pérdidas para garantizar un futuro seguro para los ahorradores. En colaboración con el Fondo de Defensa Ambiental (EDF), la Fundación Ceres está activando a patrocinadores de planes, profesionales de jubilación y reguladores federales para que la consideración de estos riesgos sea una prioridad en los planes de jubilación.

Más de 140 millones de estadounidenses participan en un plan de jubilación patrocinado por el empleador. Solo los planes 401(k) poseen casi 7 billones de dólares en activos, que contienen los ahorros de 72 millones de participantes activos y millones de ex empleados y jubilados, lo que los convierte en la forma de participación accionaria más ampliamente poseída en los EE.UU. Sin embargo, menos del 5% de Los planes de jubilación ofrecen actualmente opciones de inversión responsable que tienen en cuenta el riesgo climático.

Mientras tanto, las consecuencias físicas y financieras del cambio climático se sienten en todo el país. En 2022, los desastres relacionados con el clima le costaron a EE.UU. más de 165 mil millones de dólares, que incluyeron 18 eventos climáticos distintos de mil millones de dólares. Los economistas estiman que la crisis climática le costará a la economía estadounidense más de 14,5 billones de dólares para 2070 si no se aborda. Para alguien que ingresa hoy a la fuerza laboral, los próximos 45 años de inversión son fundamentales para jubilarse en 2070 o alrededor de esa fecha.

Alternativamente, la descarbonización y la inversión en soluciones climáticas podrían agregar $3 billones y casi un millón de empleos a la economía en el mismo horizonte temporal. Dada la naturaleza de largo plazo de las inversiones para la jubilación, los ahorradores de hoy no pueden darse el lujo de ignorar los riesgos y oportunidades.

Una nueva regla del Departamento de Trabajo (DOL), Prudencia y lealtad en la selección de inversiones del plan y el ejercicio de los derechos de los accionistas, que entró en vigor en enero de 2023, confirmó que los patrocinadores y asesores del plan pueden considerar todos los factores de riesgo-rendimiento financieramente relevantes, que pueden incluir los efectos económicos del cambio climático, según la Ley de Seguridad de los Ingresos de Jubilación de los Empleados (ERISA).

Dado que la nueva regla reafirma que los principios del deber fiduciario se aplican a las consideraciones de riesgo financiero relacionado con el clima, es hora de que los patrocinadores y asesores de planes echen un vistazo a sus ofertas de inversión. Las investigaciones muestran que ofrecer opciones de inversión responsable puede aumentar las contribuciones de los empleados e impactar en el reclutamiento y retención de talentos. En un momento en que muchos patrocinadores de planes están considerando cambiar sus proveedores de servicios, la capacidad de ofrecer inversiones responsables puede ser una ventaja competitiva clave para los asesores y encargados de registros.